анализ ЕвроТранс (EUTR)

🌡 Финансовое здоровье

Выручка и прибыль растут год к году — ✅ Да (выручка +47 % за 2024, прибыль +1.6×) vc.rublackterminal.com
ROE / ROA >10 % — ✅ Да (ROE ≈17 %, ROA ≈5 %) ai.finam.ruvc.ru
Долг/EBITDA <2 — ✅ Да (Net Debt/EBITDA ≈1.63) vc.ruai.finam.ru
FCF положительный и стабильный — ❌ Нет (FCF отрицательный – около –5.3 млрд руб по LTM) sMart-Labai.finam.ru

💸 Оценка компании

P/E <10–12 — ✅ Да (P/E ≈3.5) vc.ruai.finam.ru
P/S <3 — ✅ Да (P/S ≈0.1) ai.finam.ruvc.ru
EV/EBITDA <6 — ✅ Да (≈2.8) ai.finam.ruvc.ru
Дивиденды есть и платят — ✅ Да (див yield ~10–11 % по итогам 2024) blackterminal.comvc.rublackterminal.com

🗜 Структура бизнеса

Госучастие минимально — ✅ Да (основные акционеры частные лица, гос‑доли не значимы) vc.rublackterminal.com
Высокая рыночная доля или монополия — ✔ Скорее да (один из крупнейших операторов АЗС в регионе) АО Альфа-БанкРБК
Прозрачность и регулярные отчёты — ✅ Да (МСФО, регулярные дивидендные отчёты) ai.finam.rublackterminal.com

🌎 Геополитика и экспорт

Зависимость от санкционных рынков минимальна — ✅ Да (работа внутри РФ, внутрироссийский рынок) РБКАО Альфа-Банк
Есть экспорт в Китай/Индию/Турцию — ❌ Нет (нет информации о существенном экспорте)

🏭 Объём и ликвидность

Средний дневной оборот >10 млн ₽ — ❓ Нет точных данных, но капитализация ≈ 68 млрд ₽ (малая капитализация) АО Альфа-Банкvc.ru
Капитализация >30–50 млрд ₽ — ✅ Да (≈ 68 млрд ₽ ≈249 млн $) АО Альфа-Банкvc.ru

🗓 Ближайшие события

Нет SPO / допэмиссий / делистинга — ✅ Да (допэмиссий не планируется) blackterminal.comblackterminal.com
Нет угроз от суда/регуляторов — ✅ Да (нет упоминаний)
Квартальный отчет не завтра — ✅ Да (следующий отчет 6‑мес. 2025 ожидается в августе) blackterminal.comblackterminal.com

🔍 Проверка инсайдов

Buyback или инсайдеры скупают — ❓ Нет данных о buyback или покупках инсайдерами
Менеджмент стабильный, без скандалов — ✅ Да (упоминаний скандалов нет, основные акционеры стабильны) vc.rublackterminal.com

Вывод:
ЕвроТранс сильна по ключевым финансовым метрикам и оценке: P/E, P/S, EV/EBITDA на низах, высокая дивдоходность, устойчивость роста прибыли/выручки. Финансовое здоровье в целом нормальное, долг управляемый, но свободный денежный поток временно отрицательный. Компания небольшая, ликвидность может быть ограничена — это риск при крупных входах. Экспорт отсутствует, масштаб региональный.

Если FCF стабилизируется, можно рассматривать рационально. Надёжная, дешевле рынка, но мелкая и с текущим риском ликвидности.